Os diferentes tipos de investimentos e como eles funcionam

A maioria das pessoas já ouviu falar de ações e títulos, mas há várias outras maneiras de investir seu dinheiro: fundos mútuos, CDs, imóveis... a lista parece interminável. Aqui está o nosso guia de referência para os diferentes tipos de investimentos e como eles funcionam.

Você provavelmente já se deparou com alguns termos associados aos seus investimentos, mas vamos revisar alguns dos principais aqui:

Ativo : um recurso que você possui e espera aumentar de valor.
Holdings: Os ativos específicos em sua carteira de investimentos.
portfólio : Todos os seus investimentos, como um grupo. Diversificar seu portfólio significa investir em uma variedade de ativos.
Classes de ativos : Um grupo de ativos com características semelhantes. Ações, títulos e dinheiro são classes de ativos.

A Investopedia divide todos os diferentes tipos de investimentos em essas categorias básicas : investimentos que você possui, investimentos de empréstimo e equivalentes de caixa. Veja como diferentes investimentos se comparam em cada uma dessas três categorias.

Investimentos de propriedade

Quando você compra um investimento de propriedade, você possui esse ativo.

Os investimentos de propriedade incluem:

Ações : também conhecida como patrimônio ou ação, uma ação dá a você uma participação em uma empresa e seus lucros. Basicamente, você obtém propriedade parcial de uma empresa pública.
Imobiliária: Qualquer imóvel que você compra e depois aluga ou revende é um investimento de propriedade.
Objetos preciosos: Metais preciosos, arte, colecionáveis, etc. podem ser considerados um tipo de investimento de propriedade se a intenção for revendê-los com lucro. Eles também se enquadram em uma categoria separada, “alternativas”. Mais sobre isso mais tarde.
Negócios : investir dinheiro ou tempo para iniciar seu próprio negócio - um produto ou serviço destinado a obter lucro - é outro tipo de investimento de propriedade.

Investimentos de empréstimos

Investimentos de empréstimo são dívidas que você compra, esperando ser reembolsado. Você é como um banco. Geralmente, esses são investimentos de baixo risco e baixa remuneração. Isso significa que eles são considerados um investimento mais seguro e você não ganha muito dinheiro com eles.

Títulos: “Bond” é um termo abrangente para qualquer tipo de investimento em dívida. Quando você compra um título, você empresta dinheiro a uma entidade (uma empresa ou o governo, por exemplo) e eles pagam de volta em um determinado período de tempo com uma taxa de juros fixa.
CDs: Um CD, ou certificado de depósito, é uma nota promissória emitida por um banco em troca do seu dinheiro. Você provavelmente já viu seu banco oferecer isso. Eles são um tipo de conta poupança, mas são um pouco diferentes. Em vez de sacar seu dinheiro a qualquer momento, você se compromete a deixá-lo na conta por um período determinado. Em troca, o banco oferecerá uma taxa de juros mais alta com base em quanto tempo você deixa seu dinheiro sozinho.
Contas de poupança: Esse tipo comum de conta bancária também pode ser considerado um investimento de empréstimo, se você pensar bem: você está dando seu dinheiro a um banco que o empresta. Mas seu retorno costuma ser bem baixo (menor que a taxa de inflação), então a maioria das pessoas não o considera um verdadeiro investimento.
PONTAS: TIPS são títulos do Tesouro protegidos contra a inflação. Estes são títulos lastreados pelo Tesouro dos EUA, projetados especificamente para proteger contra a inflação. Quando seu investimento em TIPS amadurecer ao longo do tempo, você receberá seu principal e juros de volta, ambos indexados para refletir a taxa de inflação. Bogleheads explica como eles trabalham com um pouco mais de detalhes.

Mesmo se você estiver bem com o risco, você deve ter alguns investimentos de empréstimo em seu portfólio para equilibrar seus investimentos de propriedade.

Equivalentes em dinheiro

Geralmente, uma porcentagem menor de sua carteira é composta por dinheiro. Equivalentes de caixa são investimentos que são “tão bons quanto dinheiro”, como coloca a Investopedia. Pode ser uma conta poupança simples. Pode ser um fundo do mercado monetário. (Um fundo do mercado monetário é realmente um tipo de investimento de empréstimo, mas o retorno é tão baixo que é considerado um investimento equivalente a caixa.)

Falaremos mais sobre fundos daqui a pouco, mas primeiro, vamos verificar outra maneira de categorizar investimentos - alternativas.

Alternativas

Cobrimos como diferentes investimentos podem ser categorizados como propriedade, empréstimos e dinheiro. Essas categorias são descritores amplos, mas são úteis para explicar como funcionam os diferentes tipos de investimentos.

Mas as empresas de investimento analisam as coisas de maneira um pouco diferente. Eles vão por classe de ativos: ações, títulos, dinheiro e alternativas. Já sabemos sobre ações, títulos e dinheiro - as formas mais tradicionais de investir. Em termos de classe de ativos, alternativas são tudo o mais. Consequentemente, muito menos do seu portfólio deve ser investido neles.

É fácil categorizar alguns investimentos como alternativas, porque eles podem ser considerados propriedade ou emprestando investimentos, dependendo de como eles são comprados. Mas vejamos alguns exemplos.

REITs : Fundos de Investimento Imobiliário, ou REITS, são outra forma de investir em imóveis. Em vez de comprar seu próprio imóvel , você trabalha com uma empresa que lucra com seus próprios investimentos imobiliários.

Realmente, um REIT pode ser um investimento de propriedade ou um investimento de empréstimo, dependendo do tipo que você compra. Você pode comprar um REIT que lhe dá uma participação no próprio imóvel; isso contaria como um investimento de propriedade. Mas você também pode investir na hipoteca do imóvel, o que o tornaria um investimento de empréstimo.

Capital de risco: É o dinheiro que você dá a uma startup ou pequena empresa, com a expectativa de que ela cresça e que você obtenha um retorno sobre esse dinheiro. Muitas vezes, os capitalistas de risco tornam-se sócios da empresa, detendo parte de seu patrimônio e tendo voz nas decisões de negócios. Desta forma, eles podem ser pensados como investimentos de propriedade.

Mercadorias: Investir em uma commodity é investir em algum tipo de recurso que afeta a economia. Óleo, carne bovina e grãos de café são commodities.

Metais preciosos : como mencionamos anteriormente, metais e itens colecionáveis são, tecnicamente, investimentos de propriedade - você possui o ouro que está comprando, por exemplo. Mas não é uma ação ou um título, então a maioria das pessoas se refere a ela como uma alternativa.

Fundos

Os fundos podem se enquadrar em qualquer uma das principais categorias de investimentos. Não são investimentos específicos, mas um termo para um grupo de investimentos.

Basicamente, uma empresa de investimento escolhe uma coleção de ativos semelhantes para você. Pode ser um grupo de ações ou um grupo de títulos. Ou, o fundo pode ser ainda mais específico – existem fundos compostos por todas as ações internacionais, por exemplo. Em troca da curadoria de seus investimentos, você pagará uma taxa ou um Taxa de despesas .

Os fundos visam ser um investimento mais conveniente, com escolhas que fornecem um retorno melhor do que qualquer coisa que você provavelmente escolheria por conta própria.

Vamos verificar os diferentes termos associados aos fundos.

Fundos mútuos: Um fundo mútuo é, basicamente, outro termo para fundo de investimento. Para fornecer uma definição mais formal, veja como a Investopedia explica isto:

Um fundo mútuo é um tipo de veículo financeiro composto por um pool de dinheiro coletado de muitos investidores para investir em títulos como ações, títulos, instrumentos do mercado monetário e outros ativos. Os fundos mútuos são operados por gestores de dinheiro profissionais, que alocam os ativos do fundo e tentam produzir ganhos de capital ou renda para os investidores do fundo. A carteira de um fundo mútuo é estruturada e mantida para corresponder aos objetivos de investimento declarados em seu prospecto.

Fundos de índice: Este é um tipo de fundo mútuo destinado a espelhar o retorno de um mercado específico, como o S&P 500. Get Rich Slowly oferece uma artigo completo sobre fundos de índice , e os explica desta maneira:

Os fundos de índice são fundos mútuos, mas em vez de possuir talvez vinte ou cinquenta ações, eles possuem todo o mercado. (Ou, se for um fundo de índice que rastreia uma parte específica do mercado, eles possuem essa parte do mercado.) Por exemplo, um fundo de índice como o da Vanguard VFINX , que tenta rastrear o Índice do mercado de ações S&P 500 , tenta possuir as ações de seu índice-alvo (o S&P 500, neste caso) nas mesmas proporções que existem no mercado.

Por terem o objetivo de espelhar o mercado, os fundos de índice são “gerenciado passivamente”, o que significa que não há uma equipe de investidores constantemente analisando, prevendo e ajustando os ativos do fundo (conhecida como gestão ativa). Como resultado, eles tendem a ter índices de despesas mais baixos, o que significa que você fica com mais dinheiro.

Fundos negociados em bolsa (ETFs): Estes são semelhantes aos fundos de índice, na medida em que se destinam a rastrear um índice ou uma medida de um mercado específico. A maior diferença é a forma como são negociados: os ETFs podem ser negociados como ações e seus preços se ajustam como ações ao longo do dia. Os fundos de índice não funcionam dessa maneira - eles só mudam de preço uma vez por dia.

Fundo de cobertura: Os fundos de hedge são como fundos mútuos, com algumas diferenças muito importantes. Primeiro, eles não são regulamentados pela Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC). Eles também são considerados mais arriscados do que os fundos mútuos regulares porque seus ativos podem incluir uma gama mais ampla de investimentos. Além disso, eles costumam usar dinheiro emprestado para investir. Para saber mais sobre fundos de hedge, confira a Investopedia explicação completa deles.

Lembre-se de que esta lista é uma referência, e não um guia para começando a investir . Dependendo de onde você está em sua jornada financeira, muitos desses tipos de investimento podem ou não estar no seu radar.

Com tantos termos associados ao investimento, saber exatamente em que investir pode parecer complicado. Mas depois de organizar os termos em categorias, fica muito mais fácil entender como eles funcionam.

Este post foi originalmente publicado em 2015 e atualizado em 19/05/2020 por Lisa Rowan. As atualizações incluem o seguinte: imagem de recurso substituída e imagens adicionais removidas, links verificados quanto à precisão, consolidadas algumas das informações e editadas para refletir o estilo atual do site e adicionados mais links para conteúdo relevante.